對於長壽的長者來說，購買公共年金可以對沖長壽的風險，但其欠缺靈活性的性質一直為人詬病。公共年金的操作看似保險產品，但實質操作上並不似保險產品般設有內置保障，若長者患有任何疾病，則需另行購買其他醫療保險作為保障。

 

　　而公共年金和私營年金的最大分別，是目標客戶不同，私營年金市場主要針對在職人士，以保證及非保證兩部分的回報率來計算回報，而公共年金則針對65歲或以上的退休人士。

 

購買私營年金的投保者值得留意，由於非保證的回報率較為波動，所以投保時亦應把這一項列入考慮範圍 (Kenji攝)

 

　　購買私營年金的投保者值得留意，由於非保證的回報率較為波動，所以投保時亦應把這一項列入考慮範圍。另外，即使大部分公司最後都有5厘回報率，投保者亦可注意，因投保期長，當中年期也涉及通脹，投資者應考慮自己所能承擔風險的能力，從而選擇適合自己的投資組合。

 

 

 

投資者可參考以下列表 比較兩種年金的回報

 

1）年金類別

 

－公共年金：整付保費之即期年金

－私營年金：定期繳付保費之延期年金

 

2）目標客戶

 

－公共年金：65歲或以上退休人士

－私營年金：在職人士

 

3）購買限額

 

－公共年金：市民須登記認購、為每人100萬港元

－私營年金：通常上限超過100萬港元

 

4）入息結構

 

－公共年金：保證內部回報率4厘

－私營年金：分保證及非保證兩部分、大部分預期內部回報率約5厘

 

5）入息期

 

－公共年金：終身

－私營年金：大部分至100歲，亦有終身

 

6）身故賠償安排

 

－公共年金：於保證期內，計劃提供一筆過身故賠償或指定的受益人可按月收取年金，直至累計金額等同105%的已繳保費

－私營年金：保單持有人可選擇受益人收取一筆過身故賠償或繼續收取每月入息

 

7）靈活性

 

－公共年金：不適用

－私營年金：可更變入息開始年齡、終期紅利鎖定權益、可選擇在生支付或定期支付

 

8）內置保障

 

－公共年金：除身故賠償外並不會包含任何保障成分

－私營年金：意外身故賠償、額外入息保障

 

＊資料來源：宏利人壽保險

 

撰文：葉詩穎