財智

　　上星期二晚上，突然有消息傳出滙豐銀行停做摸貨按揭，及後差不多所有大銀行都唔做。有人立刻話令炒家大失預算，樓市始終無運行。
　
　　我認為今次銀行殺錯良民，買摸貨的人不會是炒家，而打算炒樓的人是準備full pay，唔會問銀行借錢。因為如果銀行批了按揭貸款，而所買的物業又可以摸走，銀行豈不是白做工夫，一定會對申請人有成見，以後都唔會接受申請，無形中炒家封了自己後路。所以，炒家寧願買少幾個單位，一定要full pay，銀行唔做摸貨對炒家影響不大。在買家完成交易之後，再賣畀真正用家，就唔算是摸貨，銀行唔會唔做啩。

滙豐等大銀行停做摸貨按揭（資料圖片）

　
　　我估計財爺撤銷SSD的意思並不是鼓勵炒樓，而是為能力不足或者做錯決定的人開一道逃生門。市場上不時出現一些撻訂個案，就算是大幅折讓的居屋，最近都有125個單位撻訂，相信大部分是因為身邊的人危言聳聽，被嚇到撻訂，或者是本身的能力不足，不能完成交易。如果無SSD，他們可以將單位售予有需要的人，最後不但沒有損失，甚至有不俗利潤，對於那些人來說，撤銷SSD是功德無量。如果銀行唔做買摸貨的人生意，不但令做錯買樓決定的人有所損失，同時亦令到不少人買不到心頭好，浪費了財爺一番好意。
　
　　有人話，如果銀行做摸貨按揭，令到樓價節節上升，銀行即使遵從金管局指引，最後借出的貸款比正常高很多。其實，這個問題很容易解決，以往亦是這樣做，無論樓價上升了幾多，按揭成數只能根據第一份買賣合約的樓價，換句話說，如果摸貨樓價上升了一倍，按揭成數就會下降一半，銀行更加有保障，我唔明白銀行點解唔做。

　　星期日早上跑步時，有一個跑友戴了一隻價值100萬元的手錶，正當大家欣賞的時候，有另一位跑友話見過那隻手錶只是標價50萬元。他並不是質疑那人是否作大，只是認為他買得貴了。當時場面非常尷尬，最好的解決辦法就是開步跑。
　　
　　擁有那隻手錶的跑友當然唔開心，跑步的成績亦不理想。跑完步之後，他立刻問那位跑友，在哪裏見過那隻只是標價50萬元的同款手錶，那位跑友話在澳門新口岸的當舖，店主話不少賭客在輸錢之後就會典當手錶，亦有不少未有贖回。擁有手錶的跑友話好彩多口問一句，否則真係瞓唔著，當舖的手錶比正價平一半又有甚麼出奇？
　
　　現在報紙不時報道低於市價的成交，其實，那些成交大多數是銀主貨，業主將物業抵押給財務公司借錢，一般可以最高借到八成，業主無能力還錢，財務公司就會將物業沒收，變成銀主盤再出售，只要賣到市價八成，財務公司就沒有損失，所以近期出現不少低於市價的成交。財務公司就像是當舖，將斷當之物業以大幅低於市價的價錢出售，是絕不出奇，所以，由財務公司出售的銀主盤很難說是市價，不過，由於有低價成交，始終會影響市價。

財務公司為求套現，將銀主盤以大幅低於市價的價錢出售絕不出奇。(Shutterstock)

　
　　當舖的貨物價錢雖然非常低，但低不代表抵，如果不是對貨物有深刻認識，唔知道貨物是次貨，隨時損失慘重。買銀主盤亦是一樣，因為簽的是不可撤銷買賣合約，而且由於是銀主賣，業主當然唔開心，少不免對物業漠不關心，買入之後可能要花一大筆錢裝修，所以，買當舖貨物與銀主盤的人都會盡量壓價，以防日後有不能預計的損失。咁樣，又點可以話係正價？