《香江策論-張憶東》避險情緒定價趨於飽和,港股「硬核資產」性價比高
《香江策論》我們在2月25日的報告《美伊戰雲投射國際秩序重構,戰略資源迎來反轉式價值重估》中,對戰爭形勢與硬核資產作出判斷:衝突形態更可能演化為持續性深度空中打擊+短期斬首式行動;中東地緣政治的影響或將進入短期極值,百年未有之大變局、國際秩序的重構則更加深入人心,黃金、航天軍工、有色甚至原油等戰 ...
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《縱橫台股-朱晏民》算力缺口擴大,台灣AI供應鏈迎來新一輪盈利預測上調
《縱橫台股》全球AI投資循環正進入一個資本密集且高度結構化的新階段。近年來,市場對AI是否存在泡沫的討論不斷,但從算力需求的實際增長速度來看,產業仍處於供給追趕需求的初期階段。根據Epoch AI最新研究,截至2025年全球算力需求每年以3﹒3倍的速度增長,呈現明顯的指數型擴張,而且已超越傳統摩 ...
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